Peralihan Malaysia kepada pembayaran tanpa tunai kini bergerak lebih laju daripada hampir mana-mana bahagian lain dalam ekonomi digital negara. Menurut Bank Negara Malaysia, sebanyak 18.4 bilion transaksi pembayaran elektronik direkodkan pada 2025, meningkat 25 peratus daripada 14.7 bilion pada tahun sebelumnya. Secara purata, setiap rakyat Malaysia melakukan 538 pembayaran digital sepanjang tahun itu berbanding 432 pada 2024.
Namun set data yang sama mendedahkan sesuatu yang jarang disebut apabila angka itu diraikan. Jumlah wang tunai dalam edaran tidak menyusut. Data rasmi yang diterbitkan melalui portal data kerajaan menunjukkan nilainya mencecah RM182.3 bilion pada Jun 2026, naik daripada RM171.8 bilion pada Jun 2025. Malaysia sedang menambah satu lagi cara membayar, bukan menanggalkan cara lama, dan perbezaan itu menentukan sejauh mana ekonomi digital benar-benar mendalam.
Kod QR yang menukar kaunter peniaga, bukan aplikasi bank
Pendorong terbesar lonjakan itu ialah DuitNow QR. Bank Negara melaporkan volum transaksinya berganda kepada tiga bilion pada 2025 daripada 1.5 bilion pada 2024, disokong hampir tiga juta titik penerimaan di seluruh negara berbanding 2.6 juta setahun sebelumnya. Kod bercetak di atas meja gerai, bukan terminal kad yang mahal, adalah alat yang membawa pembayaran digital kepada peniaga kecil.
Nilai transaksi pembayaran elektronik runcit meningkat 19 peratus kepada RM831 bilion, manakala transaksi tanpa sentuh naik 20.3 peratus kepada dua bilion. Purata nilai satu transaksi e-dompet turut naik kepada RM43 daripada RM33, tanda alat ini tidak lagi terhad kepada belian kecil. Pada masa sama, penggunaan cek terus susut lebih 21 peratus kepada 31.4 juta transaksi. Bank Negara menyatakan kadar pertumbuhan tahunan kompaun pembayaran elektronik sebanyak 17 peratus bagi tempoh 2022 hingga 2025 sudah melepasi sasaran sekurang-kurangnya 15 peratus dalam Pelan Induk Sektor Kewangan.
Tunai bukan sekadar bertahan, jumlahnya masih menaik setiap tahun
Angka wang dalam edaran memberikan imbangan kepada cerita itu. Nilai RM182.3 bilion pada Jun 2026 bermakna kenaikan kira-kira 6.1 peratus berbanding tahun sebelumnya, dan kira-kira 15 peratus lebih tinggi berbanding RM158.9 bilion pada Jun 2022. Dalam tempoh yang sama, volum pembayaran elektronik hampir berganda.
Dua perkara boleh berlaku serentak. Wang kertas berfungsi sebagai simpanan nilai dan bukan hanya alat bayaran harian, jadi permintaannya tidak hilang walaupun orang jarang menggunakannya di kaunter. Selain itu, tunai kekal menjadi pilihan di kawasan yang liputan jalur lebarnya tidak stabil, dalam urusan sesama individu, dan bagi golongan yang tidak selesa dengan aplikasi. Bagi rakyat, implikasinya praktikal. Dasar yang menganggap tunai sudah pupus berisiko meminggirkan pengguna yang masih bergantung padanya.
Pendapatan e-dagang membesar tetapi kadarnya makin perlahan
Jika pembayaran digital melonjak, perdagangan dalam talian bergerak jauh lebih perlahan. Jabatan Perangkaan Malaysia melaporkan pendapatan e-dagang mencecah RM338 bilion pada suku kedua 2026, iaitu pertumbuhan 2.9 peratus berbanding tempoh sama tahun lalu. Angka itu meneruskan trend penyusutan kadar. Bagi keseluruhan 2024, pendapatan e-dagang berjumlah RM1.23 trilion dengan pertumbuhan 3.9 peratus, selepas 5.1 peratus pada 2023.
Perbandingan ini penting. Volum bayaran naik 25 peratus setahun sementara nilai jualan dalam talian naik kurang tiga peratus. Ia menunjukkan sebahagian besar pertumbuhan pembayaran digital datang daripada urusan harian yang dahulunya dibayar tunai di kedai fizikal, bukan daripada perniagaan baharu dalam talian. Secara keseluruhan, teknologi maklumat dan komunikasi bersama e-dagang menyumbang 23.4 peratus atau RM451.3 bilion kepada ekonomi Malaysia pada 2024, tumbuh 5.1 peratus.
Pengecualian e-Invois RM3 juta melonggarkan beban tetapi menangguhkan rekod digital
Lapisan seterusnya digitalisasi ialah rekod perniagaan, dan di situ kerajaan baru sahaja mengundur langkah. Pada 30 Ogos 2026, dalam amanat sempena Hari Kebangsaan, Perdana Menteri mengumumkan ambang wajib e-Invois dinaikkan daripada RM1 juta kepada RM3 juta hasil atau jualan tahunan, berkuat kuasa 1 September 2026. Lembaga Hasil Dalam Negeri menyatakan lebih 1.1 juta perniagaan mendapat manfaat daripada pengecualian itu.
Keputusan itu mengurangkan kos pematuhan bagi peniaga mikro yang selama ini terpaksa menyediakan sistem invois elektronik. Kesan sampingannya ialah jurang antara dua lapisan menjadi lebih luas. Seorang peniaga boleh menerima bayaran melalui kod QR setiap hari tetapi tetap menyimpan rekod jualan secara manual. Tanpa rekod digital yang tersusun, peniaga sukar membuktikan aliran tunai perniagaan kepada bank, dan itu antara halangan utama mendapat pembiayaan formal. Penyertaan secara sukarela masih dibuka, tetapi ia kini bergantung pada inisiatif peniaga sendiri.
Yang menentukan fasa seterusnya ialah kos peniaga kecil, bukan teknologi
Infrastruktur pembayaran Malaysia sudah tidak menjadi masalah. Rangkaian penerimaan sudah meluas, sasaran dasar sudah dilepasi, dan penggunaan meningkat merentas kad debit serta kaedah tanpa sentuh. Isu yang tinggal lebih bersifat ekonomi daripada teknikal, iaitu kos caj pedagang bagi peniaga bermargin nipis, kestabilan sambungan di luar bandar, kos mengeluarkan wang daripada akaun, dan keperluan menyimpan rekod yang boleh digunakan semula untuk cukai serta pembiayaan.
Bagi pengguna, perubahan ini bermakna lebih banyak pilihan tetapi juga lebih banyak tanggungjawab menjaga keselamatan akaun sendiri. Bagi peniaga kecil, ia bermakna keputusan mengenai sistem rekod kini terletak di tangan mereka selepas pengecualian baharu. Ukuran kemajuan yang lebih jujur bukan lagi bilangan transaksi setiap kepala, tetapi sama ada peniaga yang menerima bayaran digital turut memperoleh manfaat kewangan daripada jejak data yang dihasilkan.